Horyzont inwestycji - czym jest? Jaki długo powinna trwać inwestycja.

Z artykułu dowiesz się:
- czym jest horyzont inwestycyjny
- jakie są różnice między krótkim i długim horyzontem inwestycyjnym
- jakie są zasady długoterminowego inwestowania.
Przeczytanie artykułu zajmie około 4 minut.
Horyzont inwestycji - czym jest?
Horyzont inwestycyjny to po prostu czas na jaki inwestujesz swoje pieniądze. Mimo tego, że mogą być do Twojej dyspozycji prawie w każdym momencie, to sam i w swoim interesie decydujesz się ich nie wypłacać. Dlatego bardzo ważne jest, żebyś określił kiedy (w jakim horyzoncie) będą Ci potrzebne. W zależności od niego może się okazać, że nie powinieneś kupować funduszy inwestycyjnych, lecz skupić się na bezpiecznych obligacjach skarbowych.
Zasady mówią, że na krótki okres (do 1 roku) sugerowane są rozwiązania o niższym ryzyku, np. obligacje czy fundusze pieniężne. Dlaczego? Ze względu na niższą zmienność.
Z kolei jeśli planujesz „zamrozić” swoje pieniądze na dłużej, bo wiesz, że nie będą Ci potrzebne przez kilka lat, warto rozważyć też inne możliwości. Czyli na przykład fundusze inwestycyjne, fundusze ETF, czy też samodzielne inwestowanie na giełdzie. Oczywiście odpowiedź na to czy takie inwestycje są dla Ciebie odpowiednie uzyskasz wypełniając ankietę przed rozpoczęciem inwestowania.
Pamiętaj, że horyzont inwestycyjny liczymy raczej w miesiącach i latach niż dniach.
Przykład
Załóżmy, że masz 10 tys. złotych, które chcesz wydać na wakacje za 6 miesięcy. Oznacza to, że Twój horyzont inwestycyjny jest bardzo krótki – 6 miesięcy. W takim wypadku powinieneś brać pod uwagę instrumenty bezpieczniejsze, o mniejszych wahaniach np. krótkoterminowe obligacje skarbowe.
Jeśli zaś masz pieniądze, które planujesz wydać za 5 lat lub więcej (np. na opłacenie studiów dziecka lub własną emeryturę) to możesz inwestować z dłuższym horyzontem. Wtedy masz do wyboru dużo więcej możliwości . Możesz inwestować w bezpieczniejsze instrumenty, które dają mniejszy zysk lub w bardziej ryzykowne, które mają większy potencjał. Wydłużając czas inwestycji, ograniczysz ryzyko konieczności wyjścia z inwestycji w niekorzystnym momencie.
Wskazanie horyzontu inwestycyjnego podpowie Ci spośród jakich rodzajów inwestycji wybierać.
Krótki horyzont inwestycyjny to kolejka górska
Wybierając bardziej ryzykowne instrumenty finansowe (np. akcje, fundusze ETF, fundusze akcji) podlegają znacznym wahaniom nawet w krótkim okresie. Tego typu aktywa potrafią znacząco (o kilka lub kilkanaście procent), zmienić swoją wartość co może okazać się niekożystne w zwłaszcza w tym momencie, kiedy miałeś zaplanowane zakończenie inwestycji. Zakładając, że inwestycja którą chcesz wykonać na krótki okres czyli geeneralnie poniżej 1 rok, powinna być inwestycją pewną i z przewidywalnym skutkiem inwestycyjnym w konretnym czasie. Jeśli zainwestowałeś we wrześniu z myślą, że będziesz wypłacał pieniądze w grudniu (po 3 miesiącach – bardzo krótki horyzont) to ryzykujesz, że trafisz akurat w niekorzystny okres spadków i stracisz.
Historia giełd pokazuje, że w długim okresie (kilku lat) ceny akcji rosły czyli panowała na giełdzie hossa. Te wzrosty były jednak przeplatane właśnie takimi okresami spadków, które nazywamy bessami.
Długi horyzont inwestycyjny – więcej pewności i mniej spekulacji
Załóżmy, że sprawdziłeś jakie ryzyko akceptujesz i określiłeś swój horyzont inwestycyjny na 5 lat oraz plan (kiedy i za ile kupujesz i sprzedajesz).
Jeśli Twoja inwestycja rozpoczęła się we wrześniu 2015 roku i w grudniu 2015 roku, przynosi 5% straty to nie wpadasz w panikę, bo wiesz, że:
- – spadki w krótkim okresie mogą się zdarzyć,
- – twój horyzont jest długi (5 lat) i nie jesteś zmuszony do wycofywania się z inwestycji.
Cierpliwie czekasz, co wydarzy się dalej.
Po 3 latach wartość Twojej inwestycji wzrosła o 10% ale zaczęła spadać.
Co możesz zrobić dalej?
Nadal myślisz długoterminowo, zakładałeś inwestycję na 5 lat. Widzisz, że wartość znowu spada, ale wiesz, że to nie musi być nic groźnego. Taka sama sytuacja zdarzyła się przecież gdy zaczynałeś. Spokojnie podejmujesz więc decyzje zgodnie z planem, który masz na inwestycję.
Bądź cierpliwy i przestrzegaj zasad. Cierpliwość to jedna z ważnych cech inwestora.
Inwestowanie długoterminowe – zasady:
- – myśl długoterminowo – im dłuższy termin (horyzont), tym teoretycznie większe ryzyko możesz zaakceptować, licząc na większy zysk.
- – nie panikuj, jeśli Twoja inwestycja spada – zaplanuj przed jej rozpoczęciem co zrobisz, jeśli zacznie spadać. Jakie spadki zaakceptujesz, a kiedy zdecydujesz się wyjść z inwestycji. Najlepsze, co możesz zrobić, to spokojnie czekać, realizując swój plan.
- – nie śledź wyników swoich inwestycji dzień po dniu – naraża Cię to na niepotrzebny stres i impulsywne decyzje.